證券時報網(wǎng)
臧曉松
2024-09-12 23:00
宏觀?要聞
三部門：擬允許在北京、天津、上海、南京、蘇州、福州、廣州、深圳和海南全島設(shè)立外商獨資醫(yī)院
周日商務(wù)部、國家衛(wèi)生健康委、國家藥監(jiān)局發(fā)布關(guān)于在醫(yī)療領(lǐng)域開展擴大開放試點工作的通知，其中提到，擬允許在北京、天津、上海、南京、蘇州、福州、廣州、深圳和海南全島設(shè)立外商獨資醫(yī)院（中醫(yī)類除外，不含并購公立醫(yī)院）。設(shè)立外商獨資醫(yī)院的具體條件、要求和程序等將另行通知。試點地區(qū)商務(wù)、衛(wèi)生健康、人類遺傳資源、藥品監(jiān)督管理主管部門要按照職責分工，加大政策宣傳力度，主動對接有意愿的外商投資企業(yè)并加強服務(wù)；同時，要加強部門間會商，并在各自職責范圍內(nèi)依法對試點企業(yè)實施監(jiān)督管理，及時識別、有效防范風險，扎實推進生物技術(shù)和獨資醫(yī)院領(lǐng)域擴大開放試點工作，確保試點工作取得實效。
我國制造業(yè)領(lǐng)域外資準入限制措施實現(xiàn)“清零”
經(jīng)黨中央、國務(wù)院同意，國家發(fā)展改革委、商務(wù)部于2024年9月8日發(fā)布第23號令，全文發(fā)布《外商投資準入特別管理措施（負面清單）（2024年版）》，自2024年11月1日起施行。《外商投資準入特別管理措施（負面清單）（2021年版）》同時廢止。2024年版全國外資準入負面清單限制措施由31條減至29條，刪除了“出版物印刷須由中方控股”，以及“禁止投資中藥飲片的蒸、炒、炙、煅等炮制技術(shù)的應(yīng)用及中成藥保密處方產(chǎn)品的生產(chǎn)”2個條目，制造業(yè)領(lǐng)域外資準入限制措施實現(xiàn)“清零”。
美國加強對量子計算、半導體制造等出口限制 外交部回應(yīng)
外交部發(fā)言人毛寧9月6日主持例行記者會。法新社記者提問，美國商務(wù)部5日宣布，出于國家安全考慮，美方將進一步加強對量子計算、半導體制造等科技出口限制，請問中方對此有何評論？毛寧表示，中方一貫反對美國將經(jīng)貿(mào)科技問題政治化、武器化。我們認為，對正常的技術(shù)合作和經(jīng)貿(mào)往來人為地設(shè)置障礙，違反市場經(jīng)濟原則，擾亂全球產(chǎn)供鏈穩(wěn)定，不符合任何一方的利益。
荷蘭擴大對先進半導體制造設(shè)備的出口管制措施 阿斯麥回應(yīng)
荷蘭政府宣布擴大對先進半導體制造設(shè)備的出口管制措施，即從9月7日起，更多類型的半導體制造設(shè)備將受到國家授權(quán)要求的限制。這一措施規(guī)定，從現(xiàn)在起，公司在出口此類先進制造設(shè)備時必須申請授權(quán)，政府將根據(jù)具體情況對申請進行評估，因此這并不是一項出口禁令，措施適用于從荷蘭出口到歐盟以外的目的地。對于這一措施，荷蘭光刻機巨頭阿斯麥回應(yīng)稱，根據(jù)更新的許可證要求，阿斯麥將需要向荷蘭政府而不是美國政府申請TWINSCANNXT:1970i和1980i浸沒式DUV光刻機的出口許可證。TWINSCANNXT:2000i及其后的浸沒式DUV系統(tǒng)已經(jīng)有了荷蘭出口許可證要求。阿斯麥EUV系統(tǒng)的銷售也受許可證要求的限制。阿斯麥表示，由于這是一項技術(shù)性變更，預(yù)計不會對公司2024年的財務(wù)前景或長期方案產(chǎn)生任何影響。
美國8月非農(nóng)就業(yè)人數(shù)增加14.2萬人不及預(yù)期
美國8月非農(nóng)就業(yè)人數(shù)增加14.2萬人，預(yù)估為增加16.5萬人，前值為增加11.4萬人。其他就業(yè)數(shù)據(jù)如下：①勞動力參與率為62.7%，與前一個月持平；②平均每小時工資較前一個月增加0.4%，預(yù)估為增加0.3%，前一個月為增加0.2%；較上年同期增加3.8%,前一個月為增加3.6%，預(yù)估為增加3.7%；③私營部門非農(nóng)就業(yè)人數(shù)增加11.8萬人，前一個月為增加7.4萬人，預(yù)估為增加14萬人；④制造業(yè)非農(nóng)就業(yè)人數(shù)減少2.4萬人，前一個月為增加0.6萬人，預(yù)估為減少0.2萬人；⑤失業(yè)率為4.2%，前一個月為4.3%，符合預(yù)期。
金融?證券
證監(jiān)會：拉長離職人員入股禁止期 擴大對離職人員從嚴監(jiān)管的范圍
證監(jiān)會周五發(fā)布《證監(jiān)會系統(tǒng)離職人員入股擬上市企業(yè)監(jiān)管規(guī)定（試行）》，規(guī)定拉長離職人員入股禁止期。將發(fā)行監(jiān)管崗位或會管干部離職人員入股禁止期延長至10年；發(fā)行監(jiān)管崗位或會管干部以外的離職人員，處級及以上離職人員入股禁止期從3年延長至5年，處級以下離職人員從2年延長至4年。擴大對離職人員從嚴監(jiān)管的范圍。將從嚴審核的范圍從離職人員本人擴大至其父母、配偶、子女及其配偶。中介機構(gòu)要對離職人員投資背景、資金來源、價格公平性、清理真實性等做充分核查，證監(jiān)會對有關(guān)工作核查復核。制度執(zhí)行中，證券交易所向擬上市企業(yè)、中介機構(gòu)等各方做好政策解讀和引導等工作。
浙江證監(jiān)局啟動私募自查工作 重點在于債券交易
浙江證監(jiān)局近日啟動私募自查工作，重點在于債券交易。浙江一家私募管理人表示，此次自查工作覆蓋浙江20%的私募管理人，穿透力度很強，要求穿透財務(wù)、產(chǎn)品、投資者三方面信息。“其實去年監(jiān)管就查過浙江只做債券的私募管理人了，主要針對去年年底一些私募收綜收的情況。”上述私募人士表示。綜收是指省和省以上政府委托財政部門代為發(fā)行的地方政府債券，轉(zhuǎn)貸給下屬市縣政府后，市縣財政收到資金形成的收入。簡單來說，就是債務(wù)轉(zhuǎn)貸收入。此外，上述私募人士還表示，監(jiān)管還重點關(guān)注產(chǎn)品的嵌套情況。“信托和FOF產(chǎn)品目前沒有需要穿透，但是我們自己產(chǎn)品嵌套的需要穿透，并列出細則。”
我國外匯儲備規(guī)模連續(xù)9個月穩(wěn)定在3.2萬億美元以上
國家外匯管理局統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，截至2024年8月末，我國外匯儲備規(guī)模為32882億美元，較7月末上升318億美元，升幅為0.98%。我國外匯儲備規(guī)模已連續(xù)9個月穩(wěn)定在3.2萬億美元以上。2024年8月，受主要經(jīng)濟體宏觀數(shù)據(jù)和貨幣政策預(yù)期等因素影響，美元指數(shù)下跌，全球金融資產(chǎn)價格總體上漲。匯率折算和資產(chǎn)價格變化等因素綜合作用，當月外匯儲備規(guī)模上升。
國家金融監(jiān)督管理總局印發(fā)金融機構(gòu)涉刑案件管理辦法定義四種重大案件情形
國家金融監(jiān)督管理總局印發(fā)金融機構(gòu)涉刑案件管理辦法。有下列情形之一的案件，屬于重大案件：（一）涉案業(yè)務(wù)余額等值人民幣一億元（含）以上的；（二）自案件確認后至案件審結(jié)期間任一時點，風險敞口金額（指涉案金額扣除已回收的現(xiàn)金或者等同現(xiàn)金的資產(chǎn)）等值人民幣五千萬元（含）以上，且占案發(fā)法人機構(gòu)凈資產(chǎn)百分之十（含）以上的；（三）性質(zhì)惡劣、引發(fā)重大負面輿情、造成擠兌或者集中退保以及可能誘發(fā)區(qū)域性系統(tǒng)性風險等具有重大社會不良影響的；（四）金融監(jiān)管總局及其派出機構(gòu)認定的其他屬于重大案件的情形。
產(chǎn)業(yè)?公司
華為三折疊手機預(yù)訂量破200萬
華為三折疊手機——華為MateXT非凡大師于9月7日12:08開啟預(yù)訂。截至周日上午10：50，預(yù)訂開啟不到24小時，華為商城顯示該產(chǎn)品預(yù)約人數(shù)已超200萬。
嘉麟杰、華銘智能、ST旭藍、ST旭電、諾德股份同日公告公司或相關(guān)方因涉嫌信披違法違規(guī)遭證監(jiān)會立案
上周五盤后包括嘉麟杰、華銘智能、ST旭藍、ST旭電、諾德股份在內(nèi)的5家A股上市公司公告公司或相關(guān)方被證監(jiān)會立案。其中，嘉麟杰控股股東上海國駿投資有限公司的一致行動人東旭集團有限公司因涉嫌信息披露違法違規(guī)被證監(jiān)會立案；華銘智能因涉嫌信息披露違法違規(guī)被證監(jiān)會立案；ST旭藍及控股股東東旭集團因涉嫌信息披露違法違規(guī)被證監(jiān)會立案；ST旭電及控股股東東旭集團因涉嫌信息披露違法違規(guī)被證監(jiān)會立案；諾德股份及董事長陳立志、副董事長許松青、董事會秘書王寒朵因涉嫌信息披露違法違規(guī)被證監(jiān)會立案。
2連板大眾交通：智能網(wǎng)聯(lián)汽車模式目前尚處于實驗階段
大眾交通周五發(fā)布股票交易異常波動公告，公司關(guān)注到近期智能網(wǎng)聯(lián)汽車受市場關(guān)注度較高，該模式目前尚處于實驗階段，對公司基本不產(chǎn)生收入，未來業(yè)務(wù)發(fā)展趨勢尚存在不確定性，短期內(nèi)對公司經(jīng)營活動不會產(chǎn)生重大影響。
10連板科森科技：目前公司通過外購結(jié)構(gòu)件用于折疊屏手機鉸鏈的組裝
科森科技周五發(fā)布股票交易異常波動暨風險提示公告，公司股票已連續(xù)10個交易日以漲停價收盤，自2024年8月26日至9月6日，公司股票價格漲幅累計達159.53%。針對折疊屏概念股，公司再次提醒，公司的折疊屏鉸鏈組裝業(yè)務(wù)客戶單一，目前公司通過外購結(jié)構(gòu)件用于折疊屏手機鉸鏈的組裝。截至本公告之日，2024年度尚未形成營收。公司預(yù)計該業(yè)務(wù)年內(nèi)產(chǎn)生的收入占2024年度營業(yè)收入的比例不到1%，對公司2024年度整體營收貢獻有限。公司不生產(chǎn)固態(tài)電池產(chǎn)品。公司預(yù)計2024年度虧損，目前股票價格已經(jīng)嚴重背離公司基本面，存在過度非理性炒作風險。
*ST富潤：股票核查完成 9月9日復牌
*ST富潤周五公告，公司股票自8月2日至9月3日已累計18個交易日漲停，股價漲幅為100.89%，股價波動較大，投資者較為關(guān)注。為維護投資者利益，公司就股票交易情況進行核查。近期，公司與關(guān)聯(lián)企業(yè)江蘇新瑞貝、鑫西達共同注冊設(shè)立浙江新瑞貝生物科技有限公司。目前尚未出資，公司持股40%，不控股也不并表。截至目前，浙江新瑞貝僅完成工商登記，暫未招募員工，沒有實際開展業(yè)務(wù)，未產(chǎn)生營業(yè)收入和投資收益，后續(xù)經(jīng)營情況存在重大不確定性。除上述關(guān)聯(lián)關(guān)系外，江蘇新瑞貝、鑫西達與公司之間亦不存在通過重大資產(chǎn)重組等形式收購浙江新瑞貝、江蘇新瑞貝等標的或被其收購的計劃，江蘇新瑞貝、鑫西達不存在通過上市公司進行重組上市等計劃。公司股票將于2024年9月9日復牌。
本周關(guān)注
本周新股申購
根據(jù)發(fā)行安排，本周暫有3只新股申購，具體申購名單如下：
周二：
瑞華技術(shù)申購代碼：920099
周五：
無線傳媒申購代碼：301551
合合信息申購代碼：787615
本周解禁股
本周（9月9日至9月13日），A股市場將迎來月內(nèi)解禁小高峰，涉及47只股票，總解禁市值達到557.05億元，較上周環(huán)比增加191.33%。個股方面，“券商一哥”中信證券以177.51億元的解禁市值位居榜首。另一只“百億”解禁股為中鐵特貨，其解禁比例超70%。
機構(gòu)策略
中信建投策略陳果：市場已具備底部條件 三條線伺機布局
中信建投證券首席策略官陳果最新觀點認為，近期盈利預(yù)期下修，投資者情緒低迷，但綜合看，市場已具備底部條件。近期市場位置與現(xiàn)象呈現(xiàn)底部區(qū)域特征，但聯(lián)儲降息及國內(nèi)政策發(fā)力都將改善估值與盈利預(yù)期，加之基數(shù)效應(yīng)四季度基本面同比數(shù)據(jù)也有望呈現(xiàn)向上趨勢。投資者后續(xù)宜伺機布局。可考慮沿設(shè)備更新與消費品以舊換新新線索下的景氣現(xiàn)實改善、中報具備韌性的內(nèi)需強相關(guān)板塊后續(xù)景氣彈性、預(yù)期見底具備自身產(chǎn)業(yè)邏輯的成長方向的估值修復三條線索底部布局。重點關(guān)注：家電、汽車、非銀、軍工、鋰電池、電子、醫(yī)藥等。
中信證券：政策落地內(nèi)需提振 汽車出海加速多點開花
中信證券研報認為，2024年第二季度汽車國內(nèi)需求有所下滑，但出口快速增長，保持了總量穩(wěn)定。展望下半年，“以舊換新”政策效應(yīng)顯現(xiàn)，內(nèi)需有望進一步提振，行業(yè)景氣向上。零部件板塊2024年第二季度受大宗、運費上行等因素影響，但2024年第三季度邊際向好，利潤釋放有望加速。建議關(guān)注：（1）乘用車板塊的結(jié)構(gòu)性機會；（2）周期向上同時長期盈利空間打開的商用車龍頭公司；（3）處于增量賽道，同時全球擴張加速的零部件公司；（4）產(chǎn)品升級、出海加速的兩輪車龍頭。
民生證券：三重因素疊加 造船大周期正處于景氣前期
民生證券研報指出，通過對造船業(yè)歷史回溯來探尋周期規(guī)律，從多個角度對當前形勢進行研判。民生證券認為：在“供給改善、需求向好、盈利增厚”三重因素疊加下，本輪造船大周期正處于景氣前期。具體看：1）造船業(yè)在上一輪大周期結(jié)束后有長達約15年的產(chǎn)能出清，行業(yè)集中度進一步提升；2）需求端中長期持續(xù)向好。船企手持訂單量創(chuàng)2014年來新高，生產(chǎn)任務(wù)飽滿，部分船企已排產(chǎn)至2028年；3）供需錯配驅(qū)動船價上漲，同時成本端隨鋼價回落，船企盈利能力得到明顯修復。
申萬宏源：市場博弈政策 仍是不見兔子不撒鷹
申萬宏源研報指出，拋開所有復雜的討論，短期A股面臨的環(huán)境就是基本面偏弱+政策預(yù)期模糊。市場的原路徑就是弱勢震蕩。二季度經(jīng)濟預(yù)期提前走弱，而下半年外需回落，刺激內(nèi)需政策亟待加碼的預(yù)期不變。A股二季報業(yè)績驗證，單季營收同比罕見負增長，歸母凈利潤同比低基數(shù)下負增長，證偽了過去兩年所有的“業(yè)績底”預(yù)期。三季報消費服務(wù)可能更多體現(xiàn)需求回落(二季報并未充分體現(xiàn))，人民幣升值，出口鏈當期營收可能進一步承壓，疊加三季報高基數(shù)，在現(xiàn)有路徑下，三季報盈利增速可能進一步回落。這種情況下，突破市場原路徑，需要政策預(yù)期產(chǎn)生重大變化，特別是貨幣政策。現(xiàn)階段，央行表述支持寬松方向，但幅度力度相關(guān)表述仍克制。不支持特別樂觀的政策預(yù)期。市場博弈政策，仍是不見兔子不撒鷹。基本面偏弱，政策制定、執(zhí)行、效果可見度都偏低的階段，市場延續(xù)弱勢。
責編：葉舒筠
校對：蘇煥文
